【关注电工钢走势】上半年市场“两冷”，下半年供给侧矛盾突出——我国电工钢发展趋势分析及预测-电工技术未来发展趋势分析

电工钢是中国式现代化建设、高质量发展及人民生活不可缺少的重要产品。近年来，新能源汽车、特高压工程、轨道交通、大型电机、智能家电、光伏发电、风电、物联网等领域对电工钢的需求日益增多。

纵观今年上半年，我国电工钢市场呈现“两冷”局面。一是我国无取向电工钢传统产品市场遇冷，运行持续低迷，主要集中在中低牌号及传统的高牌号无取向电工钢市场；二是取向电工钢中低端市场遇冷，2024 年以来，取向电工钢市场从高位运行转弱，价格逐月下跌，一般取向电工钢等产品价格已跌至成本边缘或亏损。

新增产能在释放、进口电工钢在冲击、下游市场需求不旺、价格持续走低……如何分析电工钢市场当前走势及未来发展？笔者认为，我们要客观地看待广东电工网和分析市场，不仅要看到产能释放或需求弱带来的竞争及困难，还要看到产业的利好和光明的远景，更要知道如何应对挑战和抓住机遇。

上半年取向、无取向电工钢产量同比“双增”根据中国金属学会电工钢分会统计，2024 年上半年，我国共生产电工钢 725.12 万吨 。其中 ，取向电工钢产量为122.95 万吨，同比增长 16.98%；无取向电工钢产量为 602.17 万吨，同比增长 7.23%。在取向电工钢方面，上半年共生产高磁感取向电工钢约82.91 万吨，同比增长 24.96%，占比 67.43%；一般取向电工钢约40.04 万吨，同比增长 3.33%，占比 32.57%。上半年，在 24 家取向电工钢企广东电工网业中，新投产企业有 3 家，分别是无锡普天、湖南宏旺、首钢股份；同比增产的企业有 13 家，其中增幅前 5 位的企业分别是华西带钢、首钢股份、以利奥林、鞍钢股份和江苏大力神；产量同比下降的企业有 6 家，其中降幅前 5 位的企业分别是山西利国、江苏赐宝、清远泉润、重庆望变和无锡晶龙。在无取向电工钢方面，上半年共生产中低牌号无取向电工钢 425.40 万吨，同比下降 0.78%，占比 70.64%；生产“双高”（高牌号+高效）无取向电工钢 176.77 万吨，同比增长 33.10%，占比 29.36%，其中生产新能源汽车用高牌号无取向电工钢约39.26 万吨，占比 22.21%。上半年，在 24广东电工网 家无取向电工钢企业中，新投产企业有 2 家，分别是赤峰远联、涟钢电磁；同比增产的企业有 12 家，其中增幅前 5 位的企业分别是津西金兰、宏旺集团、台州金钿、浙湘新材料和毅马集团；产量同比下降的企业有 7 家，其中降幅前 5 位的企业分别是天津辰泰、黄石兴冶、华西带钢、包钢股份和广东威恳；河北辰钢、江苏赐宝暂停生产。上半年电工钢产业呈现六大特点

上半年，我国电工钢产业呈现以下特点。

一是我国无取向电工钢市场自 2024 年开始低位运行，取向电工钢市场在 2024 年需求量增长的影响下一度高位运行，今年上半年价格开始逐月下跌。

二是部分国外电工钢进口量加大，给市场带来了一定的冲击。

三是据不完全统计，广东电工网2024 年新建或投产的电工钢项目较多，其中取向电工钢有 13 项、无取向电工钢有 7 项，到 2024 年分别新增产能 93 万吨、292 万吨，具体分布在湖北、河北、上海、重庆、湖南、江苏（含外资）、江西、浙江、河南、内蒙古等地区。而先后投产或试产的电工钢项目有 8 项，首批投产的产品质量不太稳定，销售价格偏低，尤其是个别企业一次性处理让步品或不良品，出现价格信息不对称现象，直接影响了正品销售价格。

四是家用电器行业除空调和冰箱稍好外，其他家电产品生产情况较差。从行业整体看，第二季度好于第一季度。前5个月，我国空调产量为7977万台，同比增长10.4%；冰箱产量为 3338 万台，同比增长 广东电工网6.4%；洗衣机产量为 3012万台，同比增长 11%；电磁炉产量为 2820.2 万台，同比下降9.8%。

五是第一季度电机行业大多数经济指标改善，利润总额增幅较大，加之主要原材料价格回落，行业经济效益综合指数回升。国家统计局数据显示，第一季度规模以上电机企业营业收入同比下降 4.9%，利润同比下降 20.8%，增速均低于机械工业平均水平。然而，从中小型电机分会收报企业同比数据来看，营业收入与利润总额增速均超过全国工业与机械工业平均水平。

六是变压器行业总需求依然存在，有些地区生产订单较满，有些变压器产品需求较弱。变压器招标价格相对较低或企业之间打价格战的现象较普遍，对电工钢价格产生影响。国内变广东电工网压器行业竞争继续呈现白热化，当原材料价格下降时，客户往往要求降价。近段时间，随着取向电工钢市场价格降低，不少变压器厂家主动或被动地选择了降价。目前整体变压器规模相对稳定在18亿~19亿千伏安，各厂家的订单情况不一。整体来看，头部企业如特变电工、华鹏、金盘、顺特由于品牌优势及综合实力较强，订单状况相对较好，但大量的小型企业，乃至不少中型企业订单量不足，导致经营压力非常大。另外，因特高压工程建设力度较大，西电、保变等主流主变压器厂家的订单状况也不错。另外，新能源发电市场上半年投资增速较快，其中1月—5月份太阳能发电投资 982 亿元，同比增长 140.3%；风电投资 553亿元，同比增长66.5%广东电工网。

国家政策及标准推动电工钢发展呈现新变化、新趋势

近年来，国家颁布实施了多项产业政策和强制性标准，推动下游行业规范健康发展。围绕家电、工业电机和变压器等传统行业发展，国家先后于 2016 年—2024 年发布实施了《家用电冰箱耗电量限定值及能效等级》《房间空气调节器能效限定值及能效等级》《电动机能效限定值及能效等级》《电力变压器能效限定值及能效等级》等能效标准。

2024 年 9 月份，中国明确提出 2030 年碳达峰与 2060 年碳中和目标，给电工钢生产带来了机遇和挑战。同年，工信部等部门先后印发了《变压器能效提升计划（2024—2024 年）》《电机能效提升计划（2024—2024 年）》，广东电工网文件中明确提出：“到 2024 年 1 级、2 级能效标准的电力变压器在网运行比例提高10%，当年新增高效节能变压器占比达到75%以上”“到2024年高效节能电机年产量达到1.7亿千瓦，在役高效节能电机占比达到 20%以上，实现年节电量 490 亿千瓦时，相当于年节约标准煤1500万吨，减排二氧化碳2800万吨”。

在新型能源方面，2024 年，国务院在《2030 年前碳达峰行动方案》中提出“严格控制新增煤电项目，新建机组煤耗标准达到国际先进水平，有序淘汰煤电落后产能，加快现役机组节能和灵活性改造，积极推进供热改造，推动煤电向基础保障性和系统调节性电源并重转型，大力发展新能源”。

同年，工信部印发广东电工网的《重点新材料首批次应用示范指导目录》列出了先进基础材料、关键战略材料、前沿新材料3大类共 166 个品类的重点新材料，内容包括材料名称、性能要求及应用领域，其中先进基础材料中，专门提到了取向电工钢超/极薄带。

在特高压工程方面，2024年国网计划投资5200亿元，同比增长约4%。2024年正值第4轮特高压工程建设高峰。根据国网最新规划，2024 年预计核准“5 直 2 交”、开工“6 直 2交”，2024 年特高压直流开工规模为历史年度最高值，如金上—湖北（±800千伏）、哈密—山东（±800千伏）、宁夏—湖南（±800千伏）、藏东南—粤港澳（±800千伏）、蒙西—京津冀（±600千伏）、陕北广东电工网—安徽（±800千伏）等。

在新能源汽车方面，2024年国务院办公厅印发的《新能源汽车产业发展规划（2024—2035 年）》提出：“发展新能源汽车是我国从汽车大国迈向汽车强国的必由之路，是应对气候变化、推动绿色发展的战略举措。”

在国家政策和标准的带动下，近年来，电工钢产业发展呈现新趋势。比如，在新能源汽车驱动电机高频、高速、高强等技术要求推动下，开发快速自黏结涂层已成为当务之急。特别是在新能源汽车市场快速增长的需求驱动下，亟须加快 0.15 毫米、0.20 毫米、0.25 毫米等规格产品自黏结涂层铁芯的应用。

自黏结电机铁芯具有提高电机高功率密度、降低振动幅度、减少噪声、降低温升、增加定转子铁芯广东电工网强度、精度高、清洁度高、设计灵活、高效节能等优点，被欧洲、美国、日本等国家和地区广泛应用于航海探测、电动汽车、航空、轨道交通、军事航天、精密机床电主轴、高速电机等领域。

2002年，该项技术开始在中国市场发展，宝钢生产的B50A700自黏结电工钢，被应用于磁悬浮列车项目直线电机自黏结长定子铁芯。自黏结涂液由奥地利伦布兰廷生产，其 EB540、EB546、EB548 等涂液产品主要应用于轨道交通、风电等大型电机铁芯，EB549、EB549i 等涂液产品主要应用于电动汽车驱动电机等中小型或微型电机铁芯。

2024 年，太钢使用德国威乐公司375A自黏结涂液，进行了从0.20毫米~0.50毫米的材料涂覆广东电工网生产，尤其是在0.30毫米自黏结材料方面，用时短于1分钟的在线快速自黏结产品试制成功。

未来我国电工钢需求预测

从政策层面看，电工钢产业面临诸多利好。

其一，稳增长、扩需求，发展壮大新兴产业。

7 月 19 日，工信部发言人表示，上半年我国工业经济运行总体保持恢复向好态势，装备制造业保持较好的发展势头，汽车制造业、电气机械和器材制造业等保持了较高的利润增长。

工信部发言人表示，下一步工作重点包括：把稳增长放在更加突出位置，加快落实促进汽车和家居消费等政策，加紧制订实施汽车、电子、钢铁等重点行业稳增长的工作方案；努力扩大有效需求，组织新能源汽车、智能家电、绿色建材下乡，推动医疗装备、通用航空、邮轮游艇等产广东电工网业创新发展；发展壮大新兴产业，加快发展5G、智能网联汽车、新能源、新材料、生物医药及高端医疗装备等新兴产业，进一步增强高铁、电力装备、新能源汽车、光伏、通信设备等领域发展动能。

其二，大力发展农网工程，提升农网装备水平。

7月14日，国家发展改革委、国家能源局、国家乡村振兴局发布《关于实施农村电网巩固提升工程的指导意见》，提出到2025年，农村电网网架结构更加坚强，装备水平不断提升，数字化、智能化发展初见成效；供电能力和供电质量稳步提高，东部地区农村电网供电可靠率、综合电压合格率、户均配变容量分别不低于99.94%、99.9%、3.5千伏安，中西部和东北地区分别不低于99.85%、99.2%、2.广东电工网3千伏安，各地结合实际差异化设定本区域发展目标；农村电网分布式可再生能源承载能力稳步提高，农村地区电能替代持续推进，电气化水平稳步提升，电力自主保障能力逐步提升。

到2035年，基本建成安全可靠、智能开放的现代化农村电网，农村地区电力供应保障能力全面提升，城乡电力服务基本实现均等化，全面承载分布式可再生能源开发利用和就地消纳，农村地区电气化水平显著提升，电力自主保障能力大幅提高，有力支撑乡村振兴和农业农村现代化；提升农村电网装备水平，加快老旧电网设备更新，逐步淘汰S9及以下变压器等落后低效设备，原则上不得新采购能效低于节能水平(能效 2级)的电力设备。

结合国家政策和产业特点，笔者预测如下：

其一，广东电工网如果下半年取向电工钢热轧原料卷价格维持稳定，那么电工钢成品价将基本趋稳；如果热轧原料卷价位继续走低，电工钢成品价格就有可能下跌。

目前虽然典型牌号(27Q110)价格在 12000 元/吨~12500 元/吨正常范围波动，但后续走势也取决于需求变化。预计2024年下半年或2024年低端产品供大于求的矛盾会更加突出，企业竞争亦将更加激烈，一些装备技术落后、产品质量较差的企业将面临淘汰或被迫转型。从历年取向电工钢价格走势看，价格涨跌基本形成了 3 年~5 年一次波动的规律，随着变压器能效升级的推进和管控，预计未来一般取向电工钢的市场需求会继续减少，高磁感取向电工钢需求增加，价格将趋向稳定。

其二，下半广东电工网年无取向电工钢市场开始回稳或好转。从当前无取向电工钢市场看，中低牌号无取向电工钢价格走低已有 2 年多时间，传统高牌号市场供需相对稳定，新能源汽车用高牌号无取向电工钢市场受新能源汽车产销暴涨影响，需求较好，预计2024年新能源汽车产销量有望达到1000万辆。

从历年无取向电工钢价格走势看，价格涨跌与取向电工钢相似，中低牌号无取向电工钢减产或升级是大势所趋，新能源汽车（氢能源汽车空压机电机）用高牌号无取向电工钢产量不足，依然是企业关注或投资的选项。

其三，未来节能变压器、新能源汽车驱动电机、变频空调及冰箱压缩机和智能家电、高效电机等用薄规格或更薄电工钢市场占比在 60%~70%；未来自黏结技术突破将广东电工网颠覆传统的氩弧焊和激光焊铁芯技术。

在“低碳、绿色”背景下，建议电工钢产业做好如下工作：

一是加强薄规格和超薄/极薄规格电工钢及新型软磁材料的开发和工业化生产，降低中低牌号无取向电工钢产品比例，进一步控制并降低普通级取向电工钢产能。

二是集中力量研发 6.5%硅、国产自黏结涂层及各种高端软磁材料，开发新型智能制造铁芯应用技术等。

三是加快核心或辅助设备改造升级，优化工艺技术，力争“十四五”实现中高端产品总量占60%以上目标。

四是从源头上管控并杜绝使用”二次油片和黑板”。

五是坚决执行家电、电机、变压器能效升级强制标准。

笔者认为，未来一段时间是电工钢产业难得的机遇期。电工钢在新能源汽车、新兴产业等领域将获广东电工网得更为广泛的应用。我们需要控制好产能，解决好产品结构性问题，把握好市场机遇，努力发展高端、减少低端，高质量发展电工钢产业。

我囯冷轧电工钢经历了45年的发展，从无到有、从小到大、从弱到强，已成为生产及消费大国。